20 апреля 2025, 08:00 Экономика

Новая пенсионная программа DIP набирает популярность в Чехии. Но есть подводные камни, которые могут дорого обойтись

С начала прошлого года чехи получили новую возможность откладывать средства на старость — через долгосрочный инвестиционный продукт, или DIP. Согласно данным Ассоциации рынка капитала (AKAT), более 150 000 человек уже вложили в него свои деньги. Интерес растёт, но вместе с ним и риски: эксперты настоятельно рекомендуют внимательно подходить к выбору компании и условий инвестирования. Один незначительный на первый взгляд нюанс способен за десятилетия лишить вас значительной части накоплений.

DIP позволяет инвестировать в широкий спектр инструментов — акции, облигации, паевые фонды, а также сберегательные и срочные депозиты. Это делает его гибким инструментом накопления. Однако, как отмечают специалисты, чем больше свободы, тем выше ответственность за принятые решения.

Как работает DIP и чем он отличается от обычного пенсионного страхования

DIP стал доступен с января прошлого года и стал дополнением к уже существующим формам пенсионного накопления — таким как участковые и трансформированные фонды, которыми пользуется почти половина населения Чехии. Только в DIP к концу марта текущего года было вложено 3,5 миллиарда крон. Из них:

Для сравнения: в рамках традиционного пенсионного страхования пенсионные компании на конец прошлого года управляли средствами на сумму 618 миллиардов крон, из которых 229 миллиардов размещены в участковых фондах.

Одним из главных преимуществ DIP является возможность получать налоговые льготы: если вы вкладываете средства в течение не менее 10 лет и не снимаете их до достижения 60 лет, можно ежегодно вычитать из налогооблагаемой базы до 48 000 крон.

Кроме того, как и в случае с дополнительным пенсионным страхованием или страхованием жизни, к накоплениям может присоединиться и работодатель — суммарно он может внести до 50 000 крон в год во все три продукта.

Растёт число провайдеров — растут и риски

С начала 2024 года число компаний, предлагающих DIP, увеличилось в разы. Это привлекло внимание регулирующих органов. Чешский национальный банк (ČNB) выпустил предупреждение: несмотря на то, что DIP — это государственно одобренный инструмент, он всё же может содержать массу скрытых рисков.

То, что сначала кажется привлекательным предложением, в итоге может обернуться завышенными комиссиями и ненужными расходами, которые съедят существенную часть ваших накоплений.

Для тех, кто только начинает разбираться в теме инвестиций, ČNB подготовил понятный справочник, где изложены все основные расходы, комиссии и рекомендации по выбору провайдера. Особое внимание регулятор уделяет предоплате комиссий, то есть практике, когда клиент сразу оплачивает значительную часть предполагаемых затрат на весь срок инвестирования.

Почему предоплата комиссий может лишить вас прибыли

На первый взгляд кажется, что предоплата — это способ получить скидку. Однако, по данным ČNB, это часто приводит к обратному эффекту:

«Предоплаченные комиссии могут значительно повлиять на итоговую доходность. Даже если такая оплата в сумме меньше, чем постепенная, это не всегда окупает потери», — подчёркивает Чешский нацбанк. Особенно это актуально для долгосрочных программ, таких как DIP, где даже небольшие отклонения могут иметь значительное влияние на итоговую сумму накоплений.

Вывод: DIP — перспективный инструмент, но без гарантий лёгкой прибыли

Новый продукт даёт чехам больше возможностей подготовиться к старости и оптимизировать налоги. Но вместе с этим требует осознанного подхода: важно сравнивать предложения, внимательно читать условия и не поддаваться на заманчивые, но непрозрачные схемы.

И если вы не уверены в своих знаниях — лучше посоветоваться с финансовым консультантом, чем спустя 10 лет понять, что ваши сбережения потрачены неэффективно.

Похожие новости

Президент Чехии Петр Павел в своем новогоднем обращении вновь подчеркнул, что введение евро было бы выгодным для страны. Он отметил, что экономическая ситуация в Чехии лучше, чем это часто представляется под влиянием намеренно распространяемых
К концу 2023 года запасы газа в подземных хранилищах Чехии значительно сократились по сравнению с прошлым годом. Если в декабре 2022 года уровень наполненности составлял около 90%, то в этом году треть максимальной емкости уже израсходована.
2024 год стал для чешской полиции сложным, но в то же время знаковым. Первая его половина прошла под тенью трагических событий на факультете философии Карлова университета в декабре прошлого года. Помимо этого, руководство полиции вело борьбу
Инвесторам предстоит еще один сложный год: акционы рынки сохранят позитивную динамику, но с более скромными темпами роста по сравнению с 2023 и 2024 годами. Экономическое восстановление и снижение процентных ставок поддержат рост
С начала 2025 года в Чехии изменится подход к ведению базы данных вакансий на бирже труда. Будут удаляться позиции, которые остаются в списке более шести месяцев, но уже могут быть неактуальными. Если вакансия всё ещё открыта, работодателям
С 1 января возврат переплат за лекарства останется в прошлом. Теперь фармацевты при продаже рецептурных препаратов с доплатой сами будут отслеживать, достиг ли пациент защитного лимита. Если лимит уже выполнен, доплата станет меньше
Инвестиционная группа PPF, принадлежащая Ренате Келлнеровой и её семье, объявила о покупке компании Quinn Hotels Praha, которой принадлежит крупнейший отель Чехии — Hilton Prague. Сделка сейчас находится на рассмотрении чешского Управления
С начала января 2025 года пенсии в Чехии увеличатся на несколько сотен крон благодаря традиционной январской индексации. Средний размер пенсии по старости вырастет на 358 крон и составит 21 080 крон. Подобное повышение затронет также инвалидные
Что делать, если семья владеет крупным бизнесом или значительным капиталом? Как распределить обязанности между родственниками, вовлечь младшее поколение и одновременно сохранить баланс? Эти вопросы освещает исследование Family Wealth Report,
С января 2025 года многие должники, находящиеся в состоянии исполнительного производства или процедуры банкротства, столкнутся с сокращением незабираемой суммы.
В Чехии сложилась уникальная ситуация: множество товаров продается исключительно со скидками, поскольку за полную цену их практически никто не покупает. Несмотря на снижение инфляции и рост заработной платы в 2024 году, этот тренд остается неизменным
Всего несколько дней остается до истечения соглашения между Россией и Украиной, которое позволяет поставлять природный газ в Центральную Европу. На фоне приближающегося дедлайна европейские страны лихорадочно ищут выход