Аренда уже дешевле ипотеки: перелом возможен только в самых дешёвых регионах Чехии

Растущие цены на жильё и высокие ипотечные ставки всё чаще заставляют чехов отказываться от покупки недвижимости и выбирать жизнь в аренде. В крупнейших городах страны — Праге и Брно — платить арендную плату сегодня выходит заметно дешевле, чем вносить ежемесячные платежи по ипотеке. Разница при этом достигает десятков тысяч крон, а эксперты считают, что ситуация в ближайшие месяцы вряд ли изменится.

В Праге аренда дешевле ипотеки на 11 тысяч крон

«В Праге финансовая пропасть между ипотекой и арендой настолько велика, что, чтобы уравнять эти суммы, ипотечные ставки должны были бы упасть ниже 2 %,» — пояснил экономист České spořitelny Михал Скоржепа.

По его словам, такой сценарий маловероятен. Сейчас средняя ставка по ипотеке держится на уровне около 4,5 %, и аналитики не ждут значительного снижения даже в следующем году — максимум на несколько десятых процента.

Согласно октябрьским данным портала Sreality.cz, средняя цена квартиры площадью 70 м² в Праге превышает 10 миллионов крон. Даже при ипотеке с минимально возможной ставкой и 80 % покрытия стоимости, ежемесячный платёж составит около 39 000 крн. При этом покупателю необходимо заранее накопить примерно 2 миллиона крон собственных средств, чтобы банк одобрил кредит.

Для сравнения, аренда аналогичной квартиры обходится в среднем чуть больше 28 000 крн в месяц, то есть примерно на 11 000 крн дешевле. Единовременные стартовые расходы при аренде — это в основном залог, равный примерно трём месячным платежам.

Такая же ситуация и в других городах

Похожая картина наблюдается и в Брно, где разница между ипотекой и арендой квартиры такой же площади составляет около 10 000 крн. Даже в Остраве, где цены на жильё считаются одними из самых низких в Чехии, аренда всё равно выгоднее — примерно на 1200 крн в месяц.

Однако в некоторых маленьких городах ситуация обратная — здесь ипотека может быть выгоднее аренды. «Всё зависит от конкретного региона и спроса на жильё», — отмечает Мирослав Майер, основатель финансового стартапа Hyponamíru.cz.

Когда выгоднее инвестировать, а не покупать

Разница между выплатами по ипотеке и арендой уже настолько значительна, что многие задумываются: а стоит ли вообще покупать квартиру?

«Суммы, которые сегодня уходят на ипотеку, можно с тем же успехом вложить в другие активы — например, в акции», — отмечают аналитики. В этом году, к примеру, американский индекс S&P 500 показал более высокую доходность, чем инвестиции в недвижимость.

Тем не менее, экономист Михал Скоржепа подчёркивает, что выбор между арендой и ипотекой — вопрос индивидуальный и зависит от множества факторов:

«На расчёт влияет ожидание будущего роста цен на жильё, уровень арендных ставок, динамика процентных ставок, инвестиционный горизонт и доходность других активов».

Майер добавляет, что на практике многие не инвестируют разницу, а просто тратят её на текущие нужды. В таком случае финансовое преимущество аренды быстро исчезает.

Почему перелома не будет

Хотя в последние годы арендная плата выросла, а ставки по ипотеке немного снизились, цены на жильё продолжают стремительно расти. Это делает ипотеку всё ещё менее выгодной, несмотря на снижение ставок.

Эксперты сходятся во мнении, что баланс между ипотекой и арендой может измениться только в самых дешёвых регионах — например, на севере Моравии или в Карловарском крае.

«Я не ожидаю серьёзного перелома, — говорит Скоржепа. — Только в регионах с очень низкими ценами на жильё аренда и ипотека могут приблизиться по стоимости».

Текст: редакция Around Prague