Що сталося зі 100 тисячами крон за 10 років: рахунок чи акції

Гроші на поточному рахунку за десять років втрачають найбільше: за модельним розрахунком, зі 100 тисяч крон, що лежали без відсотків, залишилося б лише 63 700 крон у сьогоднішній купівельній спроможності. Найкраще заощадження зберегли й примножили акції. До таких висновків дійшли в подкасті про особисті фінанси, де порівняли, що сталося за 5, 10 і 20 років зі 100 тисячами крон у різних інструментах.

Інфляція не мусить бути двозначною, щоб помітно знецінити заощадження: її ефект з часом накопичується. Те, що 20 років тому коштувало 100 тисяч крон, сьогодні коштує вже 190 тисяч. Ціни за два десятиліття зросли на 90 відсотків за середньорічної інфляції лише 3,3 відсотка, за останні десять років — на 57 відсотків, за п’ять — майже на 40 відсотків.

Інфляція знову прискорюється: у вересні вона становила 2,5 відсотка. За даними Чеського національного банку, її підштовхнули вгору насамперед подорожчання пального та енергоносіїв. Центробанк очікує, що на початку наступного року зростання цін може тимчасово перевищити три відсотки.

Хто переміг інфляцію

У модельному експерименті порівнювали, що залишилося б через десять років від 100 тисяч крон на поточному, ощадному й строковому рахунку, у чеських держоблігаціях, чеських та американських акціях і золоті. Усі значення очищено від інфляції, для ощадних продуктів брали середні ставки, які публікує Чеський національний банк.

Результати в сьогоднішніх грошах: поточний рахунок — 63 700 крон, ощадний — близько 71 тисячі, строковий депозит — 78 тисяч, десятирічні держоблігації — 80 тисяч. Жоден із цих способів інфляцію не обігнав. Натомість американські акції перетворилися б приблизно на 220 тисяч крон, чеські — на 311 тисяч, а золото — на 162 тисячі. Дохідність акцій включає дивіденди, у чеських — після оподаткування.

Чеські акції в десятирічному порівнянні виявилися кращими за американські завдяки останнім трьом рокам, коли добре йшли великі компанії празької біржі. Але індекс дуже концентрований: за словами інвестиційного блогера Лукаша Надворніка, понад половина його обсягу припадає на три банки, плюс енергокомпанію ČEZ. Тому результат не можна вважати обіцянкою на майбутнє. На двадцятирічному горизонті картина інша: американські акції дали б 416 тисяч крон, чеські — 213 тисяч, золото — близько 300 тисяч.

Чому поточний рахунок «дорогий»

Люди часто тримають на поточному рахунку десятки й навіть сотні тисяч крон, хоча банк практично нічого не платить. Водночас банк може розмістити частину коштів у Чеському національному банку й отримувати відсотки. «Ми думаємо, що поточний рахунок безкоштовний, а насправді це один з найдорожчих фінансових продуктів у Чехії: там я відмовляюся майже від 40 відсотків на рік на користь банку», — каже Надворнік.

На його думку, поточний рахунок потрібен для щоденних витрат, а гроші для заощаджень чи інвестицій мають іти далі. Проста стратегія — тримати основний рахунок у своєму банку та додаткові ощадні рахунки, наприклад у невеликих банках, які часто пропонують вигідніші ставки.

Ощадний рахунок безпечний і підходить для грошей, які можуть знадобитися найближчим часом, але захисту від інфляції не гарантує. Періоди, коли він її обганяв, були скоріше винятком, наприклад останні роки зі ставками близько чотирьох відсотків, часто за виконання додаткових умов.

Скільки тримати про запас

Звичайне правило — резерв у розмірі трьох-шести місячних витрат. Але й його не обов’язково повністю зберігати на ощадному рахунку. Акції не підходять для грошей, які можуть скоро знадобитися, а мінімальний горизонт для них Надворнік називає десять років. «Але тримати пів мільйона на ощадному рахунку мені не здається нормальним», — додає він.

Перший крок — подивитися, скільки грошей лежить на поточному рахунку: переказ зайвих коштів на краще оплачуваний рахунок допоможе перестати полегшувати роботу інфляції.

Читайте також: Сберегательный счёт в Чехии: ставки банков 2026

Around Prague за матеріалами seznamzpravy.cz